根据布莱克斯科尔斯模型看跌期权是如何定价的?
本文主要介绍根据布莱克斯科尔斯模型看跌期权是如何定价的?根据布莱克-斯科尔斯(Black-Scholes)期权定价模型,看跌期权(认沽期权)的价格可以通过以下公式进行计算。
很多玩家都以为,期权的交易规则其实就是摆在大家面前的那张信息数据表,它的做单方向啊,信息介绍之类的内容。但其实这些都只是最基础的规则罢了,而玩家要真正了解期权,看这些规则还不够。
规则在此意上的解释是一种规定出来,提供给大家遵守的制度或者章程。而期权的交易规则,自然就是由交易所制定的一个给玩家交易,做单,维持市场状态的制度了。当然这些并非大家看到的期权信息介绍那么浅显,比如还有更深层次的交易规则,大家可以了解下。
第一点:关于期权的方向
大家都知道期权属于一种方向性的做单交易。而选择就是做多或者是做空两种。但这种认识,其实是有些片面了的。期权并不完全只看方向,因为只根据方向来判断的话,其实市场的行情是很难预料的。
首先期权还有横盘的时候,这种状态根本没有方向可以出来判断;其次,判断对了方向做单也未必就必然会赚钱,还有考虑到合约的选择,波动率带来的变化等。
第二点:关于期权的时间因素
期权可以算得上是整个投资领域里,最受到时间因素影响的投资产品了。因为它的本身就是一个有时效性的存在,时间价值带来的影响不仅仅是合约的本身,还有整个市场的行情。
因为有的时候,只要合约还没有到期,在有限的时间里上涨下跌都是有可能存在的。因此大家要注意,如果是短线操作的话,需要怎么充分里用时间给自己创造收益,如果是做长线,怎么利用时间的空间来博取更大的利益空间。
总而言之期权的交易规则远远不像是大家看上去那么简单的,要学会更多技巧和攻略,大家才会领悟的更加的深刻和透彻。